De Léonida Stergiou

Attica Bank et les actionnaires de la banque ont reçu les informations détaillées de l’évaluation DBRS où les pertes surviennent afin d’être notés BB- (réduction du prix pour atténuer le risque et augmenter la note pour leur permettre de rejoindre Heraklis).

L’exposition totale de quatre titrisations est estimée à 550 millions d’euros, pour laquelle les actionnaires seront invités à décider comment couvrir et gérer les pertes. Le temps presse car le programme Hercules se termine en octobre.

Le plan d’affaires et le plan de soutien en capital devraient être soumis à la Banque de Grèce et au SSM d’ici la fin de la semaine, le nouveau délai expirant aujourd’hui, le 20 septembre.

Cependant, selon les informations, les principaux actionnaires n’étaient pas totalement d’accord sur la manière dont ces pertes seraient gérées et couvertes, du moins jusqu’à hier soir.

Des sources affirment qu’il existe un accord de principe pour couvrir et soutenir la banque, mais les régulateurs exigent également un engagement écrit des actionnaires ainsi que les détails du plan d’exploitation et du capital.

Outre l’augmentation de capital prévue de 365 millions d’euros, qui devrait avoir lieu d’ici la fin de l’année, les actionnaires devront se prononcer sur le montant d’une nouvelle augmentation ou la mise en œuvre d’augmentations partielles début 2023.

Selon les informations, l’un des scénarios prévoit deux ou trois augmentations de capital en deux ans, la dernière ayant lieu en 2024, lorsque le pourcentage du plan privé d’Ellington se rapprochera du HFSF actuel (63%). Aujourd’hui, le programme TMDE Ellington détient 25% des actions.

Selon les informations, la plus grosse facture est la titrisation des prêts rouges « Omega » d’une valeur de 1,3 milliard d’euros, les pertes de cette titrisation étant estimées à 310 millions d’euros.

La charge de deux autres titrisations (Astir 1 et Astir 2) d’une valeur totale d’environ 800 millions d’euros est estimée par DBRS à un peu moins de 200 millions d’euros.

La notation BB- des titrisations est obligatoire pour rejoindre Heraklis et bénéficier de la garantie de l’Etat pour leur tranche senior (prêts fortement collatéralisés).

Dans le même temps, Attica Bank a créé une autre titrisation, Metexelis, pour 700 millions d’euros, qui ne sera pas incluse dans le programme Heracles.

Des provisions estimées à environ 100 millions d’euros devraient cependant être constituées pour cette titrisation.

Avec la titrisation Metexelixis, le montant total à couvrir par la banque et approuvé par les actionnaires est estimé à 550 millions d’euros.